Преимущества и недостатки криптобиржи Binance

У нас на сайте вы можете ознакомиться с отзывами о Binance 

О бирже

Биржа Binance появилась в 2017 году на волне хайпа криптовалют. За счёт простой и удобной реферальной программы она смогла очень быстро набрать популярность и сместить тогдашних лидеров. Точнее, один из лидеров - BTC-E - исчез по независящим от Binance причинам; трейдеры бросились искать замену, и тут Binance очень удачно сделала ставку на реферальную программу. Многие криптоблогеры поместили рефссылки Binance на видное место в блогах, и о Binance узнали все, кто в то время искал площадку для торговли криптовалютой.

В итоге Binance стала заменой не только для BTC-E, но и для всех крупнейших криптобирж, популярных в 2017 году: Bitstamp, Bitfinex, Bittrex, Poloniex. По большому счёту, у неё остался лишь один серьёзный конкурент - американская биржа Coinbase. Coinbase - лидер криптовалютного рынка в США, а Binance - во всём остальном мире.

У Binance нет единой штаб-квартиры. Основатель и владелец биржи Чанпен Чжао говорит, что штаб-квартира Binance может быть в любом месте, где находится он сам. При этом юридические лица Binance по состоянию на конец августа 2023 года открыты в 17 странах. Биржа охотно идёт на контакт с властями и постоянно заявляет о своей готовности выполнять все требования регуляторов.

Тем не менее, с финансовыми регуляторами разных стран у Binance нередко возникают проблемы. Внутренняя структура Binance непрозрачна, и это вызывает претензии. Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) США обвиняет Binance в предоставлении американским клиентам запрещённых услуг (прежде всего, маржинальной торговли). Подобные обвинения звучат и от европейских регуляторов. 

Специализацией Binance можно назвать ориентацию на создание экосистемы: комплекса финансовых услуг, связанных с криптовалютами. Binance начинала как площадка исключительно для спотовой торговли, но быстро интегрировала лучшие наработки конкурентов. Сегодня в экосистеме Binance можно выделить следующие наиболее удачные проекты:

• криптовалютные фьючерсы (внедрив их, Binance очень быстро оставила позади бывшего лидера в торговле этими инструментами - биржу BitMEX);
• P2P-торговля (когда пользователи Binance получили возможность выводить криптовалюту, продавая её другим пользователям, это оставило не у дел специализированные площадки для P2P-торговли, такие как Localbitcoins и Localcryptos, которые вынуждены были закрыться);
• инструменты для получения пассивного дохода, превращающие Binance в некое подобие криптовалютного банка;
• два собственных блокчейна (BNB Beacon Chain и BNB Smart Chain), востребованные у разработчиков децентрализованных приложений, а также собственная криптовалюта Binance Coin, курс которой значительно превосходит курсы аналогичных криптовалют, выпускаемых другими биржами;
• эквайринг криптовалютных платежей и криптовалютные дебетовые карты (если бы не трудности с регуляторами, Binance была бы лидером и в этом направлении криптовалютного бизнеса);
• популярнейший некастодиальный кошелёк Trust Wallet (подобные решения есть и у других бирж, в том числе у Coinbase; но о некастодиальных кошельках других бирж знают только клиенты этих бирж, а о Trust Wallet наверняка слышали и те пользователи криптовалют, кто никогда не был зарегистрирован на Binance).

Практически во всём, за что берётся Binance, она становится лидером. Неудачными можно назвать лишь некоторые из сфер её деятельности:

• торговля токенами с кредитным плечом (соответствующие токены Binance гораздо более сложны для понимания, чем токены других бирж; из-за этого объём торгов ими невелик);
• криптовалютные опционы (Binance многократно перерабатывала свою систему торговли опционами, но так и не смогла найти модель, которая привлекла бы трейдеров);
• децентрализованная биржа (Binance DEX проработала около двух лет, но впоследствии была закрыта: без какого-либо объявления, абсолютно незаметно для аудитории, которой, судя по всему, просто не было). 

По объёму торгов лидерами на бирже Binance являются три торговые пары: BTC/USDT, ETH/USDT и USDC/USDT. Однако ликвидность в этих парах не так уж и велика для того количества клиентов, которое есть у биржи. 28 августа 2023 года мы увидели такой объём заявок в стаканах:

• BTC/USDT: около 450 BTC ($11 700 000) в ордерах на покупку и около 600 BTC ($15 600 000) - на продажу;
• ETH/USDT: около 7500 ETH ($12 375 000) в ордерах на покупку и около 5000 ETH ($8 250 000) - на продажу;
• USDC/USDT: около 30 000 000 USDC в ордерах на покупку и около 13 000 000 USDC - на продажу.

То есть, если миллион трейдеров решат одновременно купить какой-либо из самых популярных активов на сумму всего лишь 20 долларов, то на торгах возникнет коллапс. А по заявлениям Binance у неё более 100 миллионов клиентов, так что предложенная ситуация не так уж невероятна.

А по менее популярным торговым парам ликвидность может быть совсем небольшой. Например, в стакане по торговой паре WBETH/USDT мы обнаружили заявки на покупку лишь 46 токенов WBETH ($76 000), а на продажу - всего 17 WBETH ($28 000).

Время от времени (примерно раз в месяц) Binance делистит самые невостребованные торговые пары. Примерно с такой же частотой происходит и добавление новых монет на биржу. Но количество пар, которые удаляются с торгов за один раунд делистинга, как правило, превосходит количество пар, которые добавляются при листинге новой монеты. Из-за этого общую тенденцию можно охарактеризовать как сокращение числа торгуемых инструментов. В перспективе это может улучшить состояние дел с ликвидностью. 

Особенности биржи

В вопросах регистрации особенностью биржи Binance является возможность зарегистрироваться с учётной записью Google или Apple. В этом случае можно не придумывать и запоминать логин и пароль, а пользоваться уже готовыми данными. Это удобно, поскольку на любом устройстве, которое мы используем для доступа к бирже, наверняка пройдена авторизация в Google или Apple, а значит вход на биржу, скорее всего, нужно будет подтвердить одной кнопкой.

Эта особенность не уникальна (например, то же самое есть на биржах Bybit и CEX.io). Однако многие крупные площадки (OKX, Bitfinex, Kraken и другие) не предлагают такой возможности.

Верификация личных данных на Binanсe обязательна, как и почти на любой крупной бирже (из широко известных бирж исключениями являются разве что Huobi, Poloniex и MEXC). Особенностью Binance, достаточно редкой для бирж, работающих с фиатными деньгами, является то, что на максимальном уровне верификации нет никаких лимитов на операции с фиатом. Можно проводить через биржу сколь угодно крупные суммы.

Поддержка фиатных валют - важная особенность биржи Binance. Обслуживание фиатных платежей - это деятельность, попадающая под пристальное внимание финансовых регуляторов во всём мире. Поэтому многие биржи (например, OKX, Deribit, Poloniex) не позволяют хранить в биржевых кошельках фиатные валюты, заменяя их стейблкоинами. Binance же идёт другим путём: там, где невозможно предложить пользователю удобный шлюз для ввода-вывода фиата, задействуется P2P, и формально фиатные деньги переводятся не на биржу и не с биржи, а от одних физических лиц другим физическим лицам.

Что касается ограничений для тех или иных стран, Binance отличается тем, что громко их вводит, а потом тихо отменяет. Так что даже если вы многократно встречали в надёжных источниках информацию о том, что в вашей стране или в вашем регионе Binance не предоставляет свои услуги, - не поленитесь, проверьте на сайте биржи. Может быть, все ограничения уже сняты. Например, по состоянию на 28 августа 2023 года список запрещённых юрисдикций предельно короток и включает в себя лишь Канаду, Малайзию, Нидерланды и США.

В вопросах торговых комиссий особенностью Binance с 2022 года являются сменяющие друг друга акции, позволяющие торговать каким-либо активом вообще без комиссий. Сначала таким активом были биткоины, потом токены BUSD, затем TrueUSD и, наконец, FDUSD. В целом же, комиссии мало чем отличаются от конкурентов. Комиссии Binance можно назвать одними из самых низких на рынке, но до бирж MEXC и Deribit, стабильно удерживающих нулевые комиссии на споте и зарабатывающих только на торговле деривативами, Binance не дотягивает. Да и скидки на комиссии, которые на других биржах доступны каждому трейдеру, имеющему более-менее приличный объём сделок, на Binance называются VIP-привилегиями и требуют многомиллионных оборотов.

А комиссия за ликвидацию позиций с плечом на Binance выше, чем у большинства конкурентов. За ликвидацию Binance возьмёт от 1% до 2% объёма позиции, в то время как на BitMEX эта комиссия составляет 0,5%, а на Deribit - 0,35%.

Копитрейдинг, торговые боты, доступ к стейкингу криптовалют через биржевой кошелёк, скидки на комиссию при оплате внутренней валютой BNB - каждая из этих возможностей, предлагаемых Binance, далеко не уникальна и присутствует у многих конкурентов. Но уникальность Binance заключается в том, что на ней есть сразу всё это и многое другое. Binance - это максимально широкая криптовалютная экосистема.

А сайт Binance - это кладезь информации о криптовалютах и стоящих за ними технологиях. Здесь есть и регулярно пополняемая коллекция образовательных материалов, и подробные статьи о каждой из торгуемых криптовалют. Вот только навигация по сайту организована очень неудобно. Многие полезные материалы буквально спрятаны за семью ссылками.

Торговля на бирже

Отличительная черта Binance - большое количество торговых пар, в том числе с одиннадцатью фиатными валютами, среди которых есть и рубль, и гривна, и евро, но нет доллара. На других крупных биржах фиатных валют на спотовом рынке либо нет вообще (как, например, на OKX), либо присутствует одна фиатная валюта (Bybit, Kraken). В этом отношении ближе всех к Binance стоит биржа Bitfinex, где на спотовом рынке доступны пять фиатных валют.

Все популярные криптовалюты (и не только популярные) на Binance, разумеется, тоже представлены: и в парах со стейблкоинами (USDT, TrueUSD, FDUSD), и в паре с биткоином, и иногда в паре с эфиром. 

В большинстве криптовалютных пар на спотовом рынке можно открывать и маржинальные позиции. Маржинальная торговля даёт возможность не только увеличивать риски и потенциальный доход, но и шортить альткоины к биткоину с плечом до 1:5 (при кросс-марже) или даже 1:10 (при изолированной марже). Это может стать неплохой торговой идеей, поскольку глобальный тренд в подавляющем большинстве пар альткоин/биткоин нисходящий.

В парах с фиатными валютами маржинальной торговли нет. Поэтому открыть шорт в торговых парах наподобие LTC/UAH или SOL/RUB не получится. Для шортовых позиций придётся пользоваться фьючерсами, но все они в качестве котируемого актива используют доллар или стейблкоины с долларовым обеспечением. Другие фиатные валюты во фьючерсах не задействованы. (Это стандартная ситуация для криптобирж. Фьючерсы к другим фиатным валютам, помимо доллара, - большая редкость.)

К фьючерсам Binance относит и бессрочные своп-контракты. Они здесь называются “бессрочными фьючерсами”. Бессрочные фьючерсы - это, пожалуй, самый востребованный торговый продукт Binance. По крайней мере, именно на них наблюдаются наибольшие объёмы торгов. Бессрочные фьючерсы есть и с расчётами в стейблкоинах, и с расчётами в базовой криптовалюте. Последние на других биржах часто называются инверсными контрактами (например, такое название используют BitMEX и Bybit), а на Binance они называются “фьючерсы COIN-M”. Торговля такими контрактами на Binance организована гораздо более удобно, чем на конкурирующих площадках. Удобство заключается в том, что размер позиции можно указывать не только в долларах, как на OKX, BitMEX, Deribit и других биржах, но и в базовой криптовалюте.

Для Binance характерно разнообразие типов торговых ордеров. Кроме стандартных лимитных, рыночных ордеров, тейк-профита и стоп-лосса, трейдерам доступны скользящий стоп, связанные ордера (“один отменяет другой”), а также такая экзотика как разделённые ордера, ордера “айсберг” и ордера по средневзвешенной по времени цене. В то же время, как ни странно, на спотовом рынке Binance нет ордера стоп-маркет, который входит в базовый набор ордеров практически на любой бирже.

У трейдеров на Binance нет единого торгового кошелька. Приходится оперировать отдельным кошельком для спота, отдельным - для фьючерсов с расчётами в стейблкоинах, отдельным - для фьючерсов с расчётами в базовых криптовалютах и так далее. А и маржинальной торговле с изолированной маржой вообще выделяется отдельный кошелёк для каждой торговой пары. В то же время для пополнения и вывода существуют два разных кошелька, и легко запутаться, в каком из них есть средства, а в каком нет.

Торговый интерфейс на сайте Binance чётко зафиксирован и не может быть изменён (в отличие от таких бирж как Bybit и Kraken, где все элементы торгового терминала можно изменить в размерах и переместить). Но для тех, кого не устраивает интерфейс торговой платформы, существует приложение Binance для ПК, в котором всё можно настроить: ненужные элементы убрать, нужные добавить, расставить всё в удобном порядке. Правда, приложение потребляет в несколько раз больше ресурсов процессора, чем сайт, и это может создавать неудобства.

Мобильные приложения Binance существуют и для iOS, и для Android. Они мало чем отличаются как друг от друга, так и от приложений других бирж. В них реализована вся функциональность, присутствующая на сайте, поэтому на мобильных устройствах можно обойтись без веб-интерфейса Binance.

И на сайте, и в приложениях трейдеры получают в режиме онлайн оповещения о заметных событиях на рынке. Но эти оповещения приходят без оценок и без рекомендаций, в отличие, например, от биржи Bitfinex, где почти каждое событие сопровождается значком BULLISH (“бычий сигнал”) или BEARISH (“Медвежий сигнал”). Binance не предоставляет трейдерам аналитики и не даёт торговых советов.

Графики всех торговых пар на сайте (но не в мобильном приложении) могут быть представлены в режиме Trading View со всеми индикаторами, предлагаемыми этим сервисом. Но свои индикаторы в торговый терминал Binance добавить не получится.

API очень детально проработан, по нему доступна подробная документация, имеются готовые библиотеки для нескольких языков программирования (Python, C, Java, Ruby и других). Binance не предлагает библиотек для таких популярных языков как Go и PHP, но пользователи API могут получить ответы на все вопросы на специальном форуме и в телеграм-чате.

На фьючерсном рынке трейдерам доступна и торговля в тестовом режиме. Она организована лучше, чем на бирже Bybit, где тестовый режим есть, но тестовые монеты взять негде. Однако тестовый режим Binance существенно уступает аналогичному сервису биржи OKX, где при тестовой торговле поддерживаются все рынки: от спотового до опционов.

В целом, Binance старается обеспечить трейдерам комфортную торговлю, и это у биржи неплохо получается. 

Пассивный доход

Многие инструменты пассивного дохода, которые когда-то были уникальными для Binance, давно уже скопированы конкурентами. Сейчас и на Bybit, и на OKX, и на ряде других бирж доступны как простые депозиты криптовалюты под проценты (которые на биржах часто называются стейкингом), так и более сложные и рискованные инвестиционные программы: пулы ликвидности, бивалютные инвестиции и т.п. В этом отношении Binance почти ничем не отличается от конкурентов.

Но есть одно направление пассивного дохода, в котором никто из конкурентов не смог приблизиться к Binance: это IEO. Листинг на Binance - это знаковое событие для любой криптовалюты, за которым практически всегда следует памп - хотя бы краткосрочный. А Binance часто даёт своим клиентам возможность получить выводимые на торги монеты либо бесплатно (через лаунчпул), либо по стартовой цене (через лаунчпад). И в лаунчпуле, и в лаунчпаде вероятность дохода на старте торгов максимальна. 

Единственная проблема заключается в том, что для участия в лаунчпаде нужно в течение недели удерживать на своём балансе большое количество монет Binance Coin, которые за это время могут упасть в цене. Но ничто не мешает открыть на эту неделю позицию “шорт” по BNB на бессрочном фьючерсе или на маржинальных торгах на спотовом рынке. Если шорт открыт на тот же объём, который вы используете для подписки на лаунчпад, вы в любом случае ничего не потеряете.

Аналоги лаунчпулов и лаунчпадов есть и на других биржах. Но листинг на других биржах - не такое значительное событие для криптовалюты. И IEO там не всегда сопровождается даже краткосрочным ростом курса. Поэтому лаунчпад и лаунчпул - это уникальные преимущества Binance в вопросах пассивного дохода. 

Сохранность средств

Чанпен Чжао часто размещает в Твиттере заметки с хэштегом #SAFU. SAFU - это фонд, в который Binance направляет 10% всех собранных комиссий для того, чтобы в случае взлома и пропажи части клиентских средств иметь возможность компенсировать клиентам их потери. Взлом однажды имел место: в 2019 году хакеры вывели с биржи 7000 биткоинов, и биржа быстро всё компенсировала.

Также Binance предлагает вознаграждение за найденные уязвимости. Вознаграждения выплачиваются через сайт bugcrowd.com, специализирующийся на программах Bug Bounty. За три года Binance выплатила вознаграждения за 340 найденных ошибок в своей программной системе. Это свидетельствует о том, что уязвимости у Binance есть, однако, если бы они были серьёзными, то за всё то время, которое Binance является лидером отрасли, дело не ограничилось бы лишь одной крупной кражей.

Пожалуй, следует признать, что с безопасностью у Binance всё настолько хорошо, насколько это в принципе возможно. По вине биржи ваши средства вряд ли пропадут. Даже если биржа закроет ваш аккаунт (а она имеет право сделать это в любой момент без объяснения причин), ваши активы вам отдадут. Ваши потери в этом случае, скорее всего, сведутся лишь к упущенной выгоде от неожиданно закрытых позиций.

Важнейшие преимущества и недостатки

Самыми главными плюсами Binance можно назвать следующие:

1. Binance успешно удерживает статус одной из ведущих криптовалютных бирж в течение многих лет, обеспечивая стабильность и доверие для трейдеров и инвесторов.
2. Отсутствие зависимости от конкретных стран позволяет Binance продолжать свою деятельность независимо от закрытия офисов в отдельных юрисдикциях.
3. Binance предоставляет возможность торговли и инвестирования для пользователей даже из стран, где криптовалютные операции ограничены. Список запрещённых юрисдикций очень короток.
4. Binance предлагает полный набор финансовых услуг, включая торговлю, пассивный доход через стейкинг и DeFi-продукты, а также через участие клиентов в доходе от IEO.
5. Платформа Binance P2P позволяет пользователям легко обменивать криптовалюты на фиатные деньги и наоборот, с выгодными курсами, предоставляя удобный способ для ввода и вывода средств.
6. Binance предлагает конкурентоспособные комиссии, что делает торговлю и другие операции на платформе выгодными для пользователей.
7. Помимо торговых услуг, Binance предоставляет разнообразные образовательные материалы, включая статьи, видео и вебинары, помогающие пользователям развивать свои знания в области криптовалют и блокчейна.

А главные минусы сводятся к следующему:

1. Непрозрачность организации деятельности может вызывать недоверие у пользователей. Отсутствие ясной информации о внутренних процессах порождает сомнения в надёжности платформы.
2. Оказание услуг без требуемой лицензии в некоторых странах может привести к проблемам с законодательством и регуляторами и вынудить биржу в самый неподходящий момент отказаться от обслуживания клиентов, использующих платформу в этих регионах.
3. Неудобство сайта, объединяющего множество разных продуктов и услуг, усложняет использование платформы, особенно для новых пользователей, которым может быть трудно сориентироваться.
4. Сложное дробление кошельков, особенно при маржинальной торговле, делает процесс торговли более запутанным.
5. Ограниченный круг способов пополнения и вывода средств в фиатных валютах может оттолкнуть пользователей, привыкших к определённым типам платежей (особенно это касается банковских карт).
6. Недоступность VIP-привилегий для большинства пользователей ограничивает мотивацию активно использовать платформу.
7. Право компании в любой момент прекратить оказание услуг и закрыть позиции клиента без объяснения причин - это ненужные риски для пользователей, которые в таком случае могут потерять доступ к своим активам внезапно и без предупреждения.

Читайте другие наши материалы о Binance:

• Как зарегистрироваться,
• Как пополнить счет,
• Как торговать на криптобирже,
• Как вывести деньги,
• Что такое Binance Coin,
• Как получать пассивный доход,
• Как инвестировать в IEO на Binance,
• Как торговать фьючерсами на Binance.

Также вы можете ознакомиться с нашими статьями о других популярных криптобиржах, таких как Bitfinex, Bittrex, ByBit и EXMO.